חיפוש
סגור את תיבת החיפוש

קופת גמל להשקעה עוקבת מדד סנופי (אס.אנד.פי 500) או מסחר עצמאי

גרף מניות ברקע

תוכן עניינים

זמן קריאה 3 דקות

השקעות עוקבות מדד נהיו פופולריות ב-3 השנים האחרונות.

בשנה האחרונה (2021) הביקוש להן הגיע לשיא, לאחר 13 שנים של דהירה בשוק ההון ולאחר שב-3 שנים השקעה עוקבת מדד הדגל האמריקאי הפיקה כ 70% למשקיעים נראה שהפתרון לכל המשקיעים הפאסיביים נמצא – קרן סל עוקבת.

 

וכמו עם כל דבר טוב, קמו לו חיקויים… 

דרכים שונות להשקיע במדד:

קרנות סל ישראליות מבית תכלית, קסם הראל וכו'
קרנות סל עוקבות ומנוטרלות מט"ח
קרנות סל אמריקאיות עוקבות מדדים
קרנות סל איריות עוקבות
קרנות סל איריות הנחסרות בבורסת תל אביב ונקנות בש"ח

 

בזמן שהקרנות סל הישראליות וקופות גמל להשקעה יחייבו אתכם סביב ה 0.5% דמי ניהול בשנה, תוכלו לפנות למותג בלאקרוק הנסחר בארץ ועליו תשלמו עלות 0.07% דמי ניהול. 

נכון מאוד, אין כאן טעות והעלות נמוכה בכ-80% מהעלות אותה תשלמו לחברות תעודות הסל הישראליות.

אך כמובן שיש חסרון ברכישת קרנות סל בעצמנו:

העברת הכספים כל תקופה (לדוגמה חודש/רבעון) מחשבון הבנק לחשבון ההשקעות

הצורך לבצע את פעולת הקניה כל תקופה (וזה לרוב לא יוצא אותו יום של יום העברה… הכסף לא מגיע מיידית לחשבון לאחר העברה, צריך לחכות שיגיע לחשבון)

ההתמודדות עם כך שהכסף זמין בחשבון הבנק או חשבון ההשקעות

עמלות קניה ומכירה ועמלת מינימום במידה ולא הגענו למינימום

בתקופת ירידות התמודדות אישית האם למכור או לא

צפייה בלייב בתזוזות התיק 

ולכן נוצר מוצר חדש: קופת גמל להשקעה עוקבת מדד S&P500

 

קופת גמל להשקעה עוקבת מדד S&P500

דמי ניהול הקופה הם כ 0.6% (לעיתים ניתן להשיג גם בפחות, בקבוצה השגנו כמה פעמים הטבות כאלו)

רבים יאמרו לעצמם כי העלות זניחה ונעדיף כי בית השקעות יטפל לנו בכך

הרי מה זה 0.6% מתוך 100 אלף שח? כולה 600 שקלים בשנה שגם ככה יורדים מהתשואה של 20% שהמדד עושה אז מי מרגיש נכון?

אז זהו שלא…

הרי כאשר אנחנו נכנסים לחסכון עוקב מדד, יש שני דברים מהותיים:

  1. החסכון הוא לטווח ארוך – יכוונו אותו ל-30 שנים שישמש כסף נזיל לפרישה
  2. ככל שהסכום גדל, ה 0.6% הללו נלקחים מעוגה הרבה יותר גדולה

כמה יותר גדולה?

בואו ניקח הנחת הפקדות של 2000 שח בחודש. פרק הזמן כפי שציינו יהיה 30 שנים, הנחת תשואה ממוצעת תהיה 8% כממוצע המדד ב 50 השנים האחרונות…

נסתכל על 3 תרחישים:

  1. ללא דמי ניהול כלל(אני יודע שזו פנטזיה אבל לכו איתי) – לאחר 30 שנים בהנחת ריבית של 8% יהיו לכם 2.980 מיליון ש"ח (מוזמנים לחשב בעצמכם במחשבון ריבית דריבית) כאשר 2.260 מיליון הם רווחים
  2. בדמי ניהול של 0.07% (כמו בלאקרוק האירית הנסחרת בארץ בשקלים) – לאחר ההנחות מעלה נקבל סכום 2.938 מיליון שח, כאשר הרווח הוא 2.218.
    כלומר כ- 42 אלף שח דמי ניהול ששולמו לאורך השנים…
    לאחר מיסוי נשאר עם כ-2.385 מיליון שח.
    רוצים לנכות עלויות קניה ודמי ניהול חשבון של 15 שח בחודש – מדובר על מתחת ל- 10 אלף ש"ח… 
  3. בדמי ניהול של 0.6% (בגמל להשקעה / קרן ישראלית) – מדובר כבר על סכומים יותר רציניים בהרבה.
    לאחר 30 שנים יהיו בקופתנו 2.641 מיליון שח כלומר רווחים של 1.921
    כלומר 297 אלף שח דמי ניהול לאורך השנים – למעל לרבע מיליון שח שתשלמו לבית ההשקעות רק כי התעצלתם לקנות בעצמכם.
    אם זה לא בגמל להשקעה, נשאר עם כ-2.161 מיליון שקלים.

שימו לב שנטו לאחר מס ולאחר תשלום של 15 שקלים לחודש בבית השקעות ישראלי ברכישת קרנות של בלאקרוק נשאר עם 2.37 מיליון שקלים,
לעומת 2.15 מיליון שקלים ברכישת קרן "יקרה".
מה שעוד יותר מעניין הוא שבירידות גם הקרן ה"יקרה" תרד יותר כי בסוף שניהם עוקבים אחר אותו מדד, כלומר אנחנו במצב של LOSE-LOSE.

איך משפיע פטור ממס רווח הון במשיכה כקצבה בגמל להשקעה?

נזכיר כי בגמל להשקעה אנחנו פטורים מתשלום מס רווח הון במידה ואנחנו מניידים את הקופה לקרן משלמת (לדוגמה קרן פנסיה) ומקבלים קצבה חודשית.

אז עכשיו נכנס לשיקול הפטור ממס רווחי הון
וכן, הוא משמעותי במקרה הזה…

אם היעוד הכספי הוא כי קופת הגמל להשקעה תתוסף לקרן הפנסיה ותהנו מאותו הפטור – מזל טוב, אתם חוסכים כ-חצי מיליון שח (הגענו ל-2.64 מיליון שקלים לעומת כ-2.16 מיליון שקלים) ובנטו אפשר לחשוב שאל מול האפשרות העצמאית חסכתם כ-250 אלף שח (2.64 מיליון לעומת 2.37 מיליון).

הערת העורך:
אך לא כך המצב:

לרוב בגלל חוסר יעילות ההשקעה בגמל להשקעה הנובע מחוסר יעילות דיבידנדים, שימוש בחוזים עתידיים – החזקה סינטטית, שמירת מזומן לפדיונות ועד שהכסף מושקע מהרגע שהוא מגיע לקרן וכמובן דמי הניהול נגיע לפער (שלילי) של כ-1% תשואה בשנה אל מול השקעה בבלאקרוק S&P500 (מוזמנים להסתכל על הטיפ האחרון ניהול מסחר עצמאי מול תיק מנוהל) ואז הקרב מצטמצם… 
בגמל להשקעה נגיע לכ-2.43 מיליון שקלים שהם כ-60 אלף שקל יותר מההשקעה העצמאית (2.37 מיליון).
רוצים מסחר עצמאי אבל קצת חוששים? בנינו הדרכה למסחר עצמאי.


לכן עליכם לשקול, האם זה שווה לכם?

*** אין באמור המלצה והנ"ל ניתן למידע וכדיעה אישית בלבד ***

נועם מדר – מתכנן פיננסי 

Print Friendly, PDF & Email
שתפו את חבריכם😀
מאמרים לפי נושאים

חברי הקהילה שלנו
מקבלים הטבות בלעדיות ומיוחדות,
עדכונים וידע ששווה הרבה כסף!

מעל ל-220,000 איש לא טועים!

ריכזנו הטבות שוות במסחר עצמאי, הכל במקום אחד, לך רק נותר לבחור את ההטבה המתאימה ביותר עבורך